기업분석 리포트
LG디스플레이 - 비수기를 사자!!!
- 작성자 :
- 키움증권
- 작성일 :
- 02-13 09:32
- 조회수 :
- 512
비수기를 사자!!! 목표주가 ‘48,000원’ 유지
2분기부터 전개될 LCD 산업의 Up-Cycle을 감안하면 지금이 비중확대의 적기다. 비수기 실적둔화 및
주요 거래선인 애플의 Set 판매부진에 대한 우려로 주가는 11월 고점 대비 20% 하락했다. 현 주가는
P/B 0.9배로 모든 악재가 충분히 반영된 수준이라고 판단한다. 역사적으로 동사 PBR은 흑자를 기록했
던 시기에 1.0배 이하에 머물렀던 기간이 길지 않았다. 1분기 영업이익이 전분기대비 둔화하는 것은 불
가피하지만, 그렇다고 적자전환할 정도로 부진한 것은 아니다. 2분기 이후 본격적인 업황 턴어라운드가
진행될 가능성이 매우 높다고 판단하며, LG디스플레이에 대한 목표주가 ‘48,000원’과 투자의견 ‘BUY’
를 유지한다.
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