부품주 주가반등 시 가장 빠르고 클 것
파트론에 대한 투자의견 Buy, 목표주가 27,500원 유지. 스마트폰 부품에 대한 좋
지 않은 센티멘트로 실적우수 업체들의 밸류에이션 매력도는 극에 달해 있음. 당
사는 스마트폰 부붐주들의 주가 반등 시 파트론이 가장 빠르고 크게 이루어질 것
으로 전망. 동사가 생산하는 부품들은 범용부품으로 스마트폰 우려감이 덜함. 즉,
삼성전자 스마트폰 판매량이 증가하기만 하면 실적도 계속해서 증가
파트론의 6월초 36%였던 외국인 지분율은 현재 24%. 주가가 본격적으로 오르기
시작했던 올해 초 외국인 지분율이 21%였다는 점을 감안하면 외국인 매도 클라
이막스는 지난 것으로 보임
당사는 1) 2/4분기 실적이 시장 예상을 넘어서는 호실적을 기록할 것으로 보이고,
2) 이미 회계년도 절반이 지났기 때문에 추정치에 대한 신뢰가 높은 올해 실적 대
비 PER이 6x 수준에 불과 하다는 점에서 현재 주가 수준은 밸류에이션 매력 및
수급 매력이 가장 강한 구간으로 판단

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