기업분석 리포트
우리산업 - 전기차만 있는 게 아니다
- 작성자 :
- 신한금융투자
- 작성일 :
- 05-08 08:13
- 조회수 :
- 627
1분기 양호한 실적, 신제품 성장 견인하며 매년 10% 중반의 고성장 전망
1분기는 매출액 833억원(+19%, 이하 YoY), 영업이익 54억원(+20%), 지배주주순이익 39억원(+26%)으로 전망된다. 한라공조의 비스테온 인수 수혜와 테슬라 판매 증가, BMW 신규 공급으로 고성장이 예상된다. 전년동기 해외법인의 일회성 이익(단가정산 10억원)을 감안하면 수익성도 크게 개선될 전망이다. 고마진의 신제품 매출비중 확대를 통해 2014년부터 매년 16%, 14%, 16%의 성장이 예상된다. 개발 품목이 본격적으로 매출에 반영되면서 영업이익률은 2013년 6.1%에서 2014년 7.1%, 2015년 7.5%로 상승할 전망이다. 매출 성장이 해외 완성차업체로부터 대부분 발생한다는 점은 긍정적이다.
신한_우리산업_20140508071617.pdf