기업분석 리포트
메디톡스 - 2분기 역대 최대 분기 실적 달성 전망
- 작성자 :
- 우리투자증권
- 작성일 :
- 07-21 10:40
- 조회수 :
- 441
상반기 주가 하락 과도, 견조한 펀더멘탈 감안 바이오업종 차선호주 추천
1월 10일~6월 9일 -41.6% 주가 하락. 주가 하락의 원인은 앨러간 피인수에 따른 앨러간 대상 기술 수출 계약 변동
가능성, 대웅제약 나보타 출시에 따른 내수 시장점유율 하락 가능성, 대규모 계약금 안분 회계 인식에 따른 밸류에이
션 상승, 전년 대비 주가모멘텀 약화 우려로 요약. 그러나 앨러간 핵심 비즈니스 보톡스 중요성 감안 기술 수출 계약
변동 가능성 제한, 경쟁 불구 내수 성장 추세 유지, 대규모 계약금 전액 수취에 따라 회계 인식 차이 불구 실질 기업
가치 불변 판단. 현 주가는 12M FWD PER 26.1배, 목표주가는 12M FWD PER 39.1배, 상승 여력 50.0% 보유. 바이
오업종 차선호주 추천
우리20140721메디톡스.pdf