오후장★테마동향

<테마동향>    

강세 테마: 토스(toss), 손해보험, 타이어, 3D 낸드(NAND), 웹툰, 3D 프린터, 니켈, 자동차 대표주, 밥솥, 전기차 화재 방지(배터리 열폭주 등), HBM(고대역폭메모리), 화학섬유, CXL(컴퓨트익스프레스링크), 갤럭시 부품주, 반도체 대표주(생산), 페라이트, 반도체 장비, 카메라모듈/부품, 두나무(Dunamu), PCB(FPCB 등), 반도체 재료/부품, 탄소나노튜브(CNT), 통신, 석유화학, 자원개발, 日 수출 규제(국산화 등), IT 대표주, 2차전지(장비), 생명보험, 쿠팡(coupang), 아이폰, 소매유통, 은행 등...

약세 테마: 조선기자재, 피팅(관이음쇠)/밸브, 로봇(산업용/협동로봇 등), 조선, 건설기계, 줄기세포, 해저터널(지하화/지하도로 등), 낙태/피임, 우크라이나 재건, 화이자(PFIZER), 선박평형수 처리장치, 미용기기, 구충제(펜벤다졸, 이버멕틴 등), 백화점, 전선, 모더나(MODERNA), CCTV＆DVR, 제4이동통신, 인터넷 대표주, 아스콘(아스팔트 콘크리트), 교육/온라인 교육, 건설 대표주, 콜드체인(저온 유통), 전자결제(전자화폐), 보톡스(보툴리눔톡신), 제대혈, 일자리(취업), 해운, 면역항암제, 건설 중소형 등...

<특징 테마>  

음원/음반/ 엔터테인먼트: 하반기 주가 상승 여력 보유 분석 및 한한령 해제 기대감 지속 등에 상승
▷하나증권은 보고서를 통해 하반기 BTS 컴백 후 대규모 투어가 발표된다는 가정하에서는 하이브의 2026년 연간 영업이익 5,000억원 내외에 대한 기대감이 빠르게 반영될 것이라며, 2026년(내년) 예상 P/E 40배에 근접한 수준까지 재차 상승할 것으로 전망. 이는 현 주가 기준으로는 약 40~50% 내외의 상승이라며, 언제나 그래왔듯이 타 기획사들의 밸류에이션 확장으로도 이어질 것으로 분석. 단기 기간 조정을 거치고 있으나 하반기 재차 강한 상승 흐름을 전망하며, 최선호주로는 하이브에 더해 2분기부터 디어유 연결 효과가 반영되는 SM을 신규로 제시한다고 언급.

▷아울러 모든 아티스트가 대규모 북미 투어를 진행할 수는 없기에 아시아 내 지역적 확대가 중요한데, 최근 한한령 완화에 대한 기대감이 재차 확대되고 있다고 분석. 이번에도 다를지는 알 수 없지만, 한국 가수에게 한 번도 허락되지 않았던 돔 투어가 가능하고, 2015년 대비 정상화된 MD 비율을 전제한다면 한한령 완화 시 최소 약 15~40% 내외의 증익이 가능하다고 설명.

▷이 같은 분석 속 금일 에스엠, 아센디오, 디어유, 하이브, 와이지엔터테인먼트 등 음원/음반/엔터테인먼트 테마가 상승.

음식료업종: K푸드 열풍 지속 등에 상승
▷언론에 따르면, 삼양식품의 연결기준 지난해 해외매출이 전년대비 65% 증가한 1조3,359억원을 기록하면서 사상 처음으로 해외매출 1조원 대를 돌파한 것으로 전해짐. 불닭브랜드의 글로벌 인기로 삼양식품의 해외부문은 매년 최대 실적을 갈아치우며 가파른 성장세를 보이고 있으며, 특히 미국과 중국법인의 성장세가 두드러졌음. 아울러 오는 6월 밀양2공장 완공을 앞두고 올해 해외사업 부문 성장 기대감이 지속되고 있음. 삼양식품 관계자는 “현지법인과 밀양공장을 앞세워 해외 시장 공략에 박차를 가할 것”이라며, “올해도 외형 확장뿐만 아니라 내실 있는 성장을 이어갈 수 있도록 하겠다”고 언급.

▷수출 증가세와 가격 인상 등을 기반으로 국내 음식료 업종의 투자심리가 전반적으로 개선되면서 관련 종목들의 주가도 양호한 흐름을 보이고 있음. 이는 삼양식품이 대표제품 '불닭볶음면' 흥행에 연일 신고가를 경신하면서 다음 타자를 찾는 흐름이란 분석도 나오고 있음. 또한, 오리온도 전날 양호한 2월 실적을 내놓으면서 투자심리 개선 흐름에 일조하는 모습. 키움증권은 "오리온의 실적에서 해외 법인들의 성장세 회복이 확인되면서, 음식료 업종 전반의 수급도 개선된 것으로 풀이된다"며, "매크로(거시경제) 변수가 불안한 상황에서 숫자가 눈으로 확인되는 업종, 종목으로 매수세가 몰리는 상황"이라고 언급. DS투자증권은 "최근 높은 수익률을 보이고 있는 음식료 종목들의 공통점은 수출 개선과 전년 기저 효과로 안정적인 수익이 기대된다는 점"이라며 "삼양식품 등이 압도적인 성장률로 올해도 업종을 견인하는 가운데 '넥스트(Next) 삼양식품'을 찾는 투자자들 수요가 크다. 향후로도 K푸드 모멘텀을 가진 종목들이 순환하며 상승세를 이어갈 것"이라고 전망.

▷이에 금일 오리온, CJ프레시웨이, 농심, CJ제일제당, 우양, SPC삼립 등 음식료업종 테마가 상승. 

 오후장 특징주★(코스피)

에스엘(005850): 양호한 성장세 지속 전망 등에 상승
▷대신증권은 동사에 대해 2025년 상해GM 부진에 따른 중국 매출 감소에도 불구, 북미/인도/내수 중심 양호한 성장세가 지속될 것으로 전망. 특히, 1H25 현대차 팰리세이드 생산 본격화에 따른 램프 수혜가 예상되며, 현대차그룹과의 우호적인 관계를 바탕으로 라이다 등 센터통합형 램프 개발 및 신규 사업 확장, 중장기 성장성이 지속 부각될 것으로 추정.
▷아울러 실적, 팰리&북미&인도 성장 수혜, 신사업 기대감에도 12MF PER 3.8배에 불과해 매력도가 높다며, 부품주 Top Pick을 유지한다고 밝힘.
▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 54,000원[유지]

신성이엔지(011930): 삼성에스디에스와 43.34억원 규모 공급계약 체결에 소폭 상승
▷삼성에스디에스(주)와 43.34억원(최근 매출액대비 0.75%) 규모 공급계약(수원 데이터센터 서버룸 공사) 체결(계약기간:2025-03-21~2025-12-31) 공시.

광명전기(017040): 한국수력원자력과 570억원 규모 신한울3,4호기 480V 전동기 제어반(E209)구매 공급계약 체결에 소폭 상승
▷한국수력원자력 주식회사와 570.00억원(최근 매출액대비 35.36%) 규모 공급계약(신한울3,4호기 480V 전동기 제어반(E209)구매) 체결(계약기간:2025-03-18~2029-04-30) 공시.

한국가스공사(036460): 미수금 회수 구간 돌입 및 알래스카 LNG 투자 기대감 등에 소폭 상승
▷메리츠증권은 동사에 대해 2025년 3월 원료비 기준 주택용 천연가스 요금은 17.71원/MJ로 발전용 천연가스 요금(16.97원/MJ) 대비 높다며, 드디어 미수금 회수 구간에 돌입했다고 밝힘.
▷아울러 해외 LNG 투자가 손상차손으로 이어진 경험도 다수 있으나, 알래스카 LNG의 경우 높은 초기 투자비용에도 불구하고 메리트가 있다고 판단. 동사가 지분 투자를 하고, 프로젝트가 성공적으로 수행될 경우 미수금 리스크가 중장기적으로 완화될 것으로 분석.
▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 50,000원[유지]

LG에너지솔루션/두산밥캣소형: 건설장비 배터리 팩 솔루션 개발을 위한 MOU 체결 소식 등에 소폭 상승
▷LG에너지솔루션과 두산밥캣은 언론을 통해 소형 건설장비 배터리 팩 솔루션 개발을 위한 업무협약(MOU)을 체결하고, 소형 건설장비용 표준화 리튬 배터리 팩 솔루션 개발과 북미 등 주요 시장 공략을 위해 협력한다고 밝힘. LG에너지솔루션은 리튬이온 배터리 셀 또는 모듈을 제공하고, 두산밥캣은 배터리 관리 시스템 등을 더하고 이를 패키징해소형 건설장비에 최적화된 배터리 팩을 공동 개발하는 것임.
▷이와 관련, 박현철 두산밥캣 부사장은 "뛰어난 품질과 안정성을 갖춘 LG에너지솔루션의 셀을 바탕으로 소형 건설장비에 적합한 팩을 함께 개발하게 돼 기쁘다"면서 "소형 건설장비용 배터리 팩을 표준화해서 글로벌 최대 시장인 북미 등지에 솔루션을 제공할 것"이라고 언급. 이어 오유성 LG에너지솔루션 소형전지사업부장 전무는 "글로벌 건설장비 업체 두산밥캣과 협력해 전동화 기술개발 및 사업 추진을 하게 돼 기대가 크다"라며, "다양한 어플리케이션의 전동화 시장 선도를 위해앞으로도 최초, 최고의 도전을 지속할 것"이라고 밝힘.
[종목]: LG에너지솔루션, 두산밥캣

 오후장 특징주★(코스닥)

아이엠티(451220): 美 마이크론, 엔비디아 HBM3E 및 SOCAMM 제품 출하 소식 속 HBM 웨이퍼 클리너 공동개발 사실 부각에 급등
▷美 마이크론 테크놀로지는 18일(현지시간) 자사 홈페이지를 통해 데이터 센터의 AI 서버용 HBM3E와 엔비디아 SOCAMM 제품을 모두 출하하는 세계 최초이자 유일한 메모리 회사가 됐다고 발표. 모듈형 LPDDR5X 메모리 솔루션인 SOCAMM은 엔비디와 협력하여 블랙웰 울트라칩을 지원하도록 개발됐다고 밝힘. 엔비디아 호퍼 및 블랙웰 시스템에 마이크론 HBM3E 제품을 배치한 것은 AI 워크로드를 가속화하는 데 있어 마이크론의 중요한 역할을 강조하는 것이라고 설명.
▷이 같은 소식 속 마이크론 테크놀로지와 HBM용 웨이퍼 세척장비를 공동 개발한 것으로 알려진 동사가 시장에서 부각.

티앤알바이오팹(246710): 美 기능성 화장품 시장 공략 본격화 기대감 등에 급등
▷일부 언론에 따르면, 동사는 글로벌 기능성 화장품 시장을 공략하기 위한 새로운 형태의 멀티밤 신제품을 개발하고 최근 미국공급 계약을 체결했다고 전해짐. 이는 비교적 뛰어난 탄력성과 보습 지속 효과를 갖춘 하이드로 밤(Hydro Balm) 제품으로, 오는 5월부터 매출이 발생할 것으로 전망되고 있음. 아울러 현지 시장에서 셀럽(유명인사) 마케팅이 본격적으로 진행될 것으로 기대하고 있음.
▷이와 관련, 동사 관계자는 "글로벌 K-뷰티 사업 준비가 순조로운 가운데 최근 일부 기능성 화장품 신제품 공급 계약을 체결하는 등 올 2분기부터 본격적으로 매출이 발생할 것"이라며, "미국 현지에서 동사 화장품 신제품에 대한 반응이 매우 좋아 현지 출시뒤 매출이 빠르게 늘 것으로 기대하고 있다"고 언급. 이어 "캐시카우인 K-뷰티뿐 아니라 본업인 재생의료 영역에서도 기술 고도화를 통한 상업화와 신제품 개발을 지속 추진하고 있다"며, "곧 복합지혈제를 비롯한 신제품의 인허가 등 성과를 확인할 수 있을 것"이라고 밝힘.

브이엠(089970): SK하이닉스와 146.20억원 규모 반도체 제조장비 공급계약 체결에 급등
▷SK하이닉스와 146.20억원(최근 매출액대비 56.21%) 규모 공급계약(반도체 제조장비) 체결(계약기간:2025-03-18~2025-05-30) 공시.

팅크웨어(084730): 올해 실적 호조 전망 등에 상승
▷하나증권은 동사에 대해 2025년 연결 기준 매출액 5,764억원(YoY +17.8%), 영업이익 467억원(YoY +79.6%)으로 예상한다며, 올해에는 기대 모멘텀들이 실적에 반영됨에 따라 전사 사업부의 호실적이 기대된다고 밝힘. 특히, 고가형 모델 비중이 확대되며 기존 대비 수익성 성장이 가능할 것으로 추정.
▷아울러 로보락은 신제품 S9 시리즈가 지난 2월 공식 런칭됐으며 연내 외형 확대를 견인할 것이라며, 지난해 2분기 초 로보락 S8 시리즈 출시 이후 환경생활가전 사업부 매출액은 지난해 2분기 878억원, 같은 해 3분기 830억원으로 전년 동기 대비 각각 78.1%, 36.2% 성장했다고 분석. 이어 로봇 청소기는 침투율이 지속 상승 중인 트렌드에 놓은 소비재임을 고려할 때, 기존 대비 성능이 개선된 S9도 전사 실적에 긍정적인 효과를 기여할 것으로 기대된다고 밝힘.

씨앤투스(352700): 36.21억원 규모 주식 소각 결정에 소폭 상승
▷보통주 1,000,000주(36.21억원) 규모 소각 결정(소각예정일:2025-03-28) 공시.

선익시스템(171090): 79.64억원 규모 OLED 디스플레이 연구용 증착장비 공급계약 체결에 소폭 상승
▷Shaanxi Lighte Optoelectronics Material Co.,Ltd와 79.64억원(최근 매출액대비 7.05%) 규모 공급계약(OLED 디스플레이 연구용 증착장비) 체결(계약기간:2025-03-18~2025-10-31) 공시.

@ 인포스탁